株式ポートフォリオ公開(2021年12月末) 前月比+1.4%(年初来+45%) 2ヶ月連続でハイパーグロース株急落

ポートフォリオ実績
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2021年12月の市場動向

世界の株式市場に投資するVT(以下、ドル建て)の価格上昇率は+3.3%、米国の株式市場に投資するVTIの価格上昇率は+3.8%となりました。

為替については、円安ドル高となりました。

 

S&P500のセクター別株価上昇率(2021年12月)は、以下の通りです。

生活必需品セクターが+10.0%だった一方、一般消費財・サービスセクターが▲0.3%となりました。

エネルギーセクターは、2016年以来5年ぶりにセクターランキング第1位(2019年と2020年はワースト)となりました。

 

主要ETFの株価上昇率(2021年12月)は、以下の通りです。

グロースが+1.4%、バリューが+6.3%と、バリューが優位となりました。

ハイパーグロース株(テーマ型)が多いARKK(ARK Innovation ETF)は▲10.5%と、2ヶ月連続で▲10%超の大きなマイナスとなりました。

 

株式売買実績と組み入れ銘柄/構成比率(2021年12月末)

2021年12月の株式売買はなしです。

組み入れ銘柄と構成比率(2021年12月末)は、以下の通りです。

第1位がアディエン(ADYEN.AS)🇳🇱の8.7%、第2位がエヌビディア(NVDA)🇺🇸の5.8%、第3位がテンセント(0700.HK)🇨🇳の5.8%です。

 銘柄名セクター比率
1アディエン(ADYEN.AS)🇳🇱情報技術8.7%
2エヌビディア(NVDA)🇺🇸情報技術5.8%
3テンセント(0700.HK)🇨🇳コミュニケーション・サービス5.8%
4BYD(1211.HK)🇨🇳一般消費財・サービス5.6%
5マイクロソフト(MSFT)🇺🇸情報技術5.0%
6サーモフィッシャー(TMO)🇺🇸ヘルスケア4.8%
7ゾエティス(ZTS)🇺🇸ヘルスケア4.3%
8P&G(PG)🇺🇸生活必需品3.8%
9世界株式連動型 3.7%
10ショッピファイ(SHOP)🇨🇦情報技術3.6%
11インテュイティブ・サージカル(ISRG)🇺🇸ヘルスケア3.6%
12アップル(AAPL)🇺🇸情報技術3.5%
13メタ・プラットフォームズ(FB)🇺🇸コミュニケーション・サービス3.3%
14ナイキ(NKE)🇺🇸一般消費財・サービス3.3%
15ケリング(KER.PA)🇫🇷一般消費財・サービス3.2%
16ロレアル(OR.PA)🇫🇷生活必需品3.1%
17チャーチ&ドワイト🇺🇸生活必需品3.0%
18ネットフリックス(NFLX)🇺🇸コミュニケーション・サービス3.0%
19シー・リミテッド(SE)🇸🇬コミュニケーション・サービス2.9%
20アクセンチュア(ACN)🇺🇸情報技術2.7%
21メルカドリブレ(MELI)🇦🇷一般消費財・サービス2.7%
22ASML(ASML)🇳🇱情報技術2.6%
23イルミナ(ILMN)🇺🇸ヘルスケア2.5%
24ビヨンド・ミート(BYND)🇺🇸生活必需品2.1%
25伊藤忠商事(8001.T)🇯🇵資本財・サービス2.0%
26エヌシーノ(NCNO)🇺🇸情報技術1.8%
27ユニリーバ(UL)🇬🇧生活必需品1.8%
28エムスリー(2413.T)🇯🇵ヘルスケア1.7%

 

株式運用実績

2021年12月のポートフォリオは+1.4%(円ベース)と、円安のおかげでプラスとなりました。

現地通貨ベースでは▲0.3%と、VT(+3.0%)に劣後しました。

運用実績2021年12月

 

運用額は、株価下落したものの円安によって増加となりました。

 

組み入れ銘柄の株価上昇率と最大ドローダウン

組み入れ銘柄の株価上昇率(2021年12月)は、以下の通りです。

アクセンチュアが好調だった一方、シー・リミテッドなどハイパーグロース株が大きなマイナスとなりました。

 

組み入れ銘柄の最大ドローダウン(過去52週高値からの下落率)は、以下の通りです。

ビヨンド・ミート、エムスリー、テンセント、シー・リミテッドが▲40%超の大きなドローダウンです。

 

国別およびセクター別構成比率

国別構成比率(世界株式連動型を除く)は、アメリカが55%、中国が12%、オランダが12%、フランスが7%、日本が4%、カナダが4%、シンガポールが3%、アルゼンチンが3%、イギリスが2%を占めます。

 

セクター別構成比率(世界株式連動型を除く)は、情報技術が35%、ヘルスケアが17%、コミュニケーション・サービスが15%、一般消費財・サービスが15%、生活必需品が14%、資本財・サービスが2%を占めます。

 

今後の投資方針について

2ヶ月連続でハイパーグロース株が急落し、ポートフォリオ全体も現地通貨建てではマイナスとなりましたが、円安によりプラスとなりました。

年初来では+44.9%(円ベース)、現地通貨建てでは+29.4%と、VT(+16.0%)を上回る好調な結果で終わりました。

VTとの差の大部分が、2-3ヶ月で株価が一時5倍程度急上昇したFUTUの売却によるもので、かつ2021年3月に中国株ADRを全売却(テンセントとBYDは保有継続)したことが大幅な損失回避につながりました。

2020年に驚異的なパフォーマンスを叩き出したアーク(ARKK)でしたが、2021年は▲20%超の大きなマイナスとなり、ハイパーグロース株は叩き売られました。

2022年はFRBの金融引き締めが想定されることから、バリュー株優位、ハイパーグロース株苦戦となりそうで、株式市場全体でみると大きなプラスは期待できないとの市場見通しですが、買われる銘柄は循環していくため、短期的なトレンドに惑わされず、今後10年間以上保有し続けられる銘柄、もしくは株式市場全体(VT等)へ投資したいと思います。

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